外籍个人股东红利个人所得税政策大变动

延续32年的外籍个人从外商投资企业取得股息红利免税优惠（财税字〔1994〕20号第二条第（八）项），正式画上句号。2026年9月1日起，统一按“利息、股息、红利所得”缴纳20%个人所得税；企业支付时须代扣代缴、次月15日内申报，未扣缴的由外籍个人次年6月30日前自行申报。本次税率调整，旨在实现内外股东税负统一，清理与现行税法不相一致的历史税收优惠。

▲ 财税字[1994]20号（政策原文截图）

▲ 财政部税务总局公告2026年第27号（政策原文截图）

01. 为什么突然出台这个公告？

一项1994年确立的阶段性优惠，在完成历史使命后退出，背后是多重逻辑的共同驱动：

▸①历史使命完成：1994年为吸引外资、鼓励外籍人士来华投资而设的免税政策，在改革开放深化、外资已成国民经济重要组成部分的今天，已属“完成时”。

▸②税制公平：此前存在“同股不同税”——内资个人股东分红缴纳20%，外籍个人却免税，长期受到质疑。取消免税是实现股东间横向公平。

▸③堵塞规避漏洞：实践中出现通过改变身份、返程投资等方式套取免税的不规范操作，优惠政策被异化为避税通道。

▸④全国统一大市场：清理各地各类不规范、不平等的税收优惠政策，是建设统一大市场、优化营商环境的内在要求。

▸⑤回归税收法定：将外籍个人股息红利明确纳入个人所得税法统一框架，符合“税收法定”原则，也与国际通行做法接轨。

💡一句话理解：这不是针对外资的“收紧”，而是把外籍股东从“超国民待遇”拉回到与内资股东同等的税收规则下。

02. 哪些企业/哪些人会受影响？

✅明确受影响的：外商投资企业（中外合资、中外合作、外商独资）向持有外籍身份的自然人股东分配股息红利；以及有外籍/港澳台籍个人股东的内资转外资、返程投资类架构；还有计划对历史未分配利润进行分配、且实际支付落在9月1日之后的企业。

⚠️常见误区：股权转让所得——属“财产转让所得”，不在本《公告》范围内。

03. 新旧政策对比一览

上述情形与公告未明确的特殊通道，以公告原文及主管税务机关口径为准。

04. 企业/股东马上面临的风险

企业端：未依法履行代扣代缴义务，面临应扣未扣税款50%以上3倍以下罚款，同时影响纳税信用。

个人端：企业未扣缴时，个人须于次年6月30日前自行申报，逾期产生滞纳金与处罚风险。

时点风险：即便决议在9月1日前作出，若实际支付落在9月1日后，仍按20%执行——切勿误判窗口期。

协定误区：协定待遇需主动备案、提供资料并满足受益所有人条件，不能想当然地“自动免税”。

05. 重点审视

建议立即排查存量客户中外籍股东的情况，把政策变化及时传递：

💡审视目前的股权结构与利润质量，评估架构优化空间：对未分配利润质量进行梳理，同时评估股权架构调整至更优税负模型的可能性（如协定待遇、受益所有人判定、持股平台等合规路径）。

（来源：广东亿企赢）

更多创业与财税指导，请关注微信公众号【四海企业服务】。如果您正考虑在佛山禅城/南海注册公司，或在经营过程遇到财税难题，如需一对一咨询，请联系我们！